ETF மற்றும் பரஸ்பர நிதிகளுக்கு இடையேயான முக்கிய வேறுபாடு என்னவென்றால், பரஸ்பர நிதிகள் முதலீட்டாளர்களிடமிருந்து பணத்தை திரட்டி பத்திரங்களில் முதலீடு செய்கின்றன, அதே சமயம் ETF பங்குகளாக வர்த்தகம் செய்யப்பட்டு ஒரு குறிப்பிட்ட குறியீட்டு அல்லது துறையை கண்காணிக்கும்.
இந்தக் கட்டுரையில், ETF மற்றும் பரஸ்பர நிதிகளுக்கு இடையே உள்ள ஒற்றுமைகள் மற்றும் வேறுபாடுகளை ஆராய்வோம் மற்றும் முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் தனிப்பட்ட தேவைகள் மற்றும் இலக்குகளுக்கு எந்த வகையான முதலீட்டு வாகனம் மிகவும் பொருத்தமானதாக இருக்கும் என்பதைப் புரிந்துகொள்ள உதவுவோம்.
உள்ளடக்கம் :
- உதாரணத்துடன் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடு என்றால் என்ன
- எக்ஸ்சேஞ்ச் டிரேடட் ஃபண்டுகள் என்றால் என்ன?
- ப.ப.வ.நிதிக்கும் மியூச்சுவல் ஃபண்டுக்கும் உள்ள வேறுபாடு
- ETF vs மியூச்சுவல் ஃபண்ட்- விரைவான சுருக்கம்
- ETF vs மியூச்சுவல் ஃபண்ட்- அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்
உதாரணத்துடன் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடு என்றால் என்ன?
மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் என்பது பங்குகள், பத்திரங்கள் மற்றும் பிற பத்திரங்களை வாங்க பலரின் ஒருங்கிணைந்த மூலதனத்தைப் பயன்படுத்தும் ஒரு வகையான முதலீட்டுத் தொகுப்பு ஆகும் . மியூச்சுவல் ஃபண்டில், ஒவ்வொரு பங்குதாரரும் ஒட்டுமொத்த போர்ட்ஃபோலியோவின் ஒரு பகுதியை வைத்திருக்கிறார்கள், மேலும் நிதியின் மதிப்பு அதில் உள்ள சொத்துக்களின் சந்தை மதிப்பின் அடிப்படையில் இருக்கும். தொழில்முறை நிதி மேலாளர்கள் தங்கள் பங்குதாரர்களின் சார்பாக பரஸ்பர நிதிகளின் முதலீடுகளை மேற்பார்வையிடுகின்றனர்.
இந்தியாவில் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடுகளின் எடுத்துக்காட்டுகள் :
- ஈக்விட்டி ஃபண்டுகள் : ஈக்விட்டி மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் முதன்மையாக பல்வேறு துறைகளில் உள்ள நிறுவனங்களின் பங்குகள் மற்றும் சந்தை மூலதனத்தில் முதலீடு செய்கின்றன. நீண்ட கால மூலதன மதிப்பை எதிர்பார்க்கும் முதலீட்டாளர்களுக்கு அவை சிறந்தவை.
- கடன் நிதிகள் : கடன் பரஸ்பர நிதிகள் பத்திரங்கள், அரசாங்கப் பத்திரங்கள் மற்றும் பணச் சந்தை கருவிகள் போன்ற நிலையான வருமானப் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்கின்றன. ஒப்பீட்டளவில் குறைந்த அபாயத்துடன் வழக்கமான வருமானத்தைத் தேடும் முதலீட்டாளர்களுக்கு அவை பொருத்தமானவை.
- சமப்படுத்தப்பட்ட நிதிகள் : சமச்சீர் பரஸ்பர நிதிகள் பங்கு மற்றும் கடன் பத்திரங்களின் கலவையில் முதலீட்டாளர்களுக்கு மூலதன பாராட்டு மற்றும் வழக்கமான வருமானம் ஆகியவற்றின் கலவையை வழங்குகின்றன.
- குறியீட்டு நிதிகள் : குறியீட்டு பரஸ்பர நிதிகள் நிஃப்டி 50 அல்லது சென்செக்ஸ் போன்ற ஒரு குறிப்பிட்ட பங்குச் சந்தைக் குறியீட்டைக் கண்காணிக்கின்றன, இது முதலீட்டாளர்களுக்கு பரந்த சந்தையை வெளிப்படுத்துகிறது.
எக்ஸ்சேஞ்ச் டிரேடட் ஃபண்டுகள் என்றால் என்ன?
பரிவர்த்தனை வர்த்தக நிதிகள் (ETFs) என்பது தனிப்பட்ட பங்குகளைப் போலவே பங்குச் சந்தைகளில் வர்த்தகம் செய்யப்படும் ஒரு வகையான முதலீட்டு நிதி ஆகும் . ப.ப.வ.நிதிகள் முதலீட்டாளர்கள் பங்குகள், பத்திரங்கள், பொருட்கள் மற்றும் நாணயங்கள் உட்பட பலதரப்பட்ட சொத்துக்களின் போர்ட்ஃபோலியோவை வெளிப்படுத்த அனுமதிக்கின்றன. ப.ப.வ.நிதிகள் பொதுவாக ஒரு குறிப்பிட்ட சந்தைக் குறியீடு அல்லது துறையின் செயல்திறனைக் கண்காணிக்க வடிவமைக்கப்பட்டுள்ளன மற்றும் முதலீட்டாளர்களுக்கு குறைந்த விலை, வரி-திறமையான அணுகலை வழங்குகின்றன.
இந்தியாவில் ப.ப.வ.நிதிகளின் எடுத்துக்காட்டுகள் :
- ஈக்விட்டி ப.ப.வ.நிதிகள் : பங்குச் சந்தைகளில் பட்டியலிடப்பட்டுள்ள நிறுவனங்களின் பங்குகளில் ஈக்விட்டி ப.ப.வ.நிதிகள் முதலீடு செய்கின்றன, முதலீட்டாளர்களுக்குப் பலதரப்பட்ட பங்குகளின் போர்ட்ஃபோலியோவின் வெளிப்பாட்டை வழங்குகிறது. எடுத்துக்காட்டுகளில் Nifty 50 ETFகள் அடங்கும், இது Nifty 50 குறியீட்டின் செயல்திறனைக் கண்காணிக்கும்.
- கடன் ப.ப.வ.நிதிகள் : கடன் ப.ப.வ.நிதிகள் அரசாங்கப் பத்திரங்கள் மற்றும் கார்ப்பரேட் பத்திரங்கள் போன்ற நிலையான வருமானப் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்கின்றன, முதலீட்டாளர்களுக்கு நிலையான வருமானச் சந்தையை வெளிப்படுத்துகிறது. மத்திய பொதுத்துறை நிறுவனங்களால் வழங்கப்படும் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்யும் பாரத் பத்திர ப.ப.வ.நிதியை எடுத்துக்காட்டுகளாகக் கூறலாம்.
- தங்கப் ப.ப.வ.நிதிகள் : தங்கப் ப.ப.வ.நிதிகள் தங்கத்தின் விலையில் முதலீட்டாளர்களுக்கு வெளிப்பாட்டை வழங்கும். இந்தியாவின் மிகப்பெரிய தங்க ப.ப.வ.நிதியான நிப்பான் இந்தியா இ.டி.எஃப் கோல்ட் பீஸ் ஆகியவை உதாரணங்களாகும்.
ப.ப.வ.நிதிக்கும் மியூச்சுவல் ஃபண்டுக்கும் உள்ள வேறுபாடு
ப.ப.வ.நிதிகள் மற்றும் பரஸ்பர நிதிகளுக்கு இடையே உள்ள முதன்மையான வேறுபாடு என்னவென்றால், பரஸ்பர நிதிகள் முதலீட்டாளர்களிடமிருந்து பத்திரங்களை வாங்குவதற்கு நிதி சேகரிக்கும் போது, ப.ப.வ.நிதிகள் பங்குகளாக வாங்கப்பட்டு விற்கப்படுகின்றன மற்றும் ஒரு குறிப்பிட்ட குறியீட்டு அல்லது துறையைப் பின்பற்றுகின்றன .
ப.ப.வ.நிதிக்கும் மியூச்சுவல் ஃபண்டுக்கும் உள்ள சில முக்கியமான வேறுபாடுகளைப் பார்ப்போம் :
| Criteria | ETFs | Mutual Funds |
| Performance | ETFs tend to outperform mutual funds due to their passive management style and lower expenses. However, it depends on the specific ETF and mutual fund. | Mutual funds are managed actively, which can lead to higher returns, but also higher expenses. Overall, their performance is mixed compared to ETFs. |
| Fees | ETFs have lower expenses than mutual funds due to their passive management style and lower trading costs. They also don’t charge loads or redemption fees. | Mutual funds have higher expenses due to their active management style and higher trading costs. They may also charge loads or redemption fees. |
| Liquidity | ETFs are highly liquid and can be bought and sold throughout the trading day on an exchange. Their prices may also be more transparent. | Mutual funds are priced once a day after the market closes and can only be bought or sold at that price. Their prices may also be less transparent. |
| Advantage | ETFs provide more flexibility and transparency in investing, as investors can trade them like stocks, short sell them, or use options. They also have lower expenses and tax efficiency. | Mutual funds offer more diversification and active management, which may lead to higher returns. They may also offer more personalized investment options. |
| Tax Efficiency | ETFs are more tax efficient than mutual funds, as they have fewer capital gains distributions due to their passive management style and in-kind redemption process. | Mutual funds are less tax efficient due to their active management style and frequent capital gains distributions. They may also have redemption fees. |
| Investing | ETFs are best suited for investors who want flexibility, low expenses, and tax efficiency. They can be bought and sold like stocks and are good for short-term trading or long-term investment. | Mutual funds are best suited for investors who want diversification, active management, and personalized investment options. They are good for long-term investment but may not be as flexible as ETFs. |
ETF Vs மியூச்சுவல் ஃபண்ட்- விரைவான சுருக்கம்
- ப.ப.வ.நிதிகள் பங்குகள் போன்று வர்த்தகம் செய்யப்பட்டு ஒரு குறிப்பிட்ட குறியீடு அல்லது துறையை கண்காணிக்கும், அதே சமயம் பரஸ்பர நிதிகள் முதலீட்டாளர்களிடமிருந்து பணத்தை திரட்டி ஒவ்வொரு வர்த்தக நாளின் முடிவிலும் அவற்றின் NAV இல் வாங்கி விற்கப்படுகின்றன.
- மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் பங்குகள், பத்திரங்கள் மற்றும் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்ய பலரின் மூலதனத்தைத் திரட்டுகின்றன. தொழில்முறை மேலாளர்கள் முதலீடுகளை மேற்பார்வை செய்கிறார்கள். எடுத்துக்காட்டுகளில் பங்கு நிதிகள், கடன் நிதிகள், சமநிலை நிதிகள் மற்றும் குறியீட்டு நிதிகள் ஆகியவை அடங்கும்.
- ப.ப.வ.நிதிகள் என்பது பங்குச் சந்தைகளில் வர்த்தகம் செய்யப்படும் முதலீட்டு நிதிகள் ஆகும், இது முதலீட்டாளர்களுக்கு சொத்துக்களின் பல்வகைப்பட்ட இலாகாக்களை வெளிப்படுத்துகிறது. இந்தியாவில் ஈக்விட்டி, கடன் மற்றும் தங்க ப.ப.வ.நிதிகள் போன்றவை உதாரணங்களாகும்.
- ப.ப.வ.நிதிகள் பங்குகள் போன்று வர்த்தகம் செய்யப்படுகின்றன, அதே சமயம் பரஸ்பர நிதிகள் நிதி நிறுவனம் மூலம் மீட்டெடுக்கப்படும்.
- ப.ப.வ.நிதிகள் குறைவான செலவினங்களைக் கொண்டுள்ளன, அதிக வெளிப்படையானவை மற்றும் பரஸ்பர நிதிகளுடன் ஒப்பிடும்போது அதிக வர்த்தக நெகிழ்வுத்தன்மையை வழங்குகின்றன, ஆனால் இரண்டும் பல்வகைப்படுத்தலை வழங்குகின்றன.
ETF Vs மியூச்சுவல் ஃபண்ட்- அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்
1. ETFக்கும் மியூச்சுவல் ஃபண்டுக்கும் என்ன வித்தியாசம்?
ETFக்கும் மியூச்சுவல் ஃபண்டுக்கும் உள்ள முக்கிய வேறுபாடு என்னவென்றால், ETFக்கு லாக்-இன் பீரியட் இல்லை, மேலும் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் ஒரு குறிப்பிட்ட லாக்-இன் காலத்தைக் கொண்டிருக்கும்.
2. எது சிறந்தது: ETF அல்லது மியூச்சுவல் ஃபண்ட்?
மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை விட ETF சிறந்தவை, ஏனெனில் குறைந்த செலவுகள், இன்ட்ராடே டிரேடிங் கிடைக்கும் தன்மை மற்றும் வரி செயல்திறன்.
3. ETFக்கு பதிலாக மியூச்சுவல் ஃபண்டை ஏன் வாங்க வேண்டும்?
நீங்கள் ETFக்கு பதிலாக மியூச்சுவல் ஃபண்டை வாங்க வேண்டும், ஏனென்றால் பரஸ்பர நிதிகள் தொழில்முறை நிதி மேலாளர்களின் நிபுணத்துவத்தை வழங்குகின்றன, மேலும் முதலீட்டுத் தொகைகளின் அடிப்படையில் மிகவும் நெகிழ்வானவை.
4. மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை விட ETF பாதுகாப்பானதா?
ஆம், ப.ப.வ.நிதிகள் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை விட பாதுகாப்பானவை, ஏனெனில் அவை பெஞ்ச்மார்க் குறியீட்டின் செயல்திறனைக் கண்காணிக்கும் மற்றும் பரஸ்பர நிதிகள் போன்ற செயலில் மேலாண்மை தேவையில்லை.
பொறுப்புத் துறப்பு: மேற்கூறிய கட்டுரை கல்வி நோக்கங்களுக்காக எழுதப்பட்டது, மேலும் கட்டுரையில் குறிப்பிடப்பட்டுள்ள நிறுவனங்களின் தரவு நேரத்தைப் பொறுத்து மாறலாம் மேற்கோள் காட்டப்பட்ட பத்திரங்கள் முன்மாதிரியானவை மற்றும் பரிந்துரைக்கப்படவில்லை.
